Цена природного газа в Европе рухнула 29-30 августа на 25% после почти 40-процентного скачка на минувшей неделе. По сравнению с пиковой ценой закрытия в пятницу, 26 августа, на уровне 339,2 евро/МВт·ч (3562 доллара за 1000 кубометров) сентябрьские фьючерсы Dutch TTF (виртуальная торговая точка для природного газа в Нидерландах, ключевая в Европе) упали к концу вторника, 30 августа, до 252,9 евро/МВт·ч (2661 доллар за 1000 кубометров).
Падение началось в понедельник после того, как Германия сообщила, что уже в сентябре досрочно достигнет цели по заполнению газовых хранилищ на 85 процентов к 1 октября. ЕС планировал заполнить хранилища на 80 процентов только к ноябрю, но достиг этого показателя уже к концу августа. Цена на природный газ в Европе упала лишь до уровня десятидневной давности, что только подчеркнуло, насколько она увеличилась за последний год. В августе 2021-го цена натурального газа в Нидерландах колебалась на уровне 45 евро/МВт·ч или в восемь с лишним раз дешевле, чем сейчас.
Несмотря на снижение цены, поставки газа в Евросоюз остаются скудными, а перспективы наступления зимы все еще очень неопределенными. Российский «Газпром» уже сократил поставки по трубопроводу (30 августа полностью — во Францию) и планирует сократить еще. В сентябре из-за ремонта планирует это сделать и Норвегия, обогнавшая Россию как крупнейшего поставщика газа в Европу после начала войны в Украине.
Аналитик нефтегазового сектора Михаил Крутихин рассказал «Спектру» о своем видении того, не замерзнет ли Европа этой зимой, что нужно делать, чтобы снизить цены на газ в Евросоюзе, и почему для европейского газового рынка важны Китай и Алжир.
- В России явно надеются повлиять на позицию ЕС по поводу войны в Украине путем «газового шантажа». Получится это у "Газпрома". Европа замерзнет и разорится?
- Судя по последним высказываниям Международного энергетического агентства и экспертов агентства Reuters, Европа эту зиму переживет, даже если Россия отключит газ прямо сейчас. Во-первых, с опережением графика накоплены большие запасы газа в подземных хранилищах по всей Европе. Во-вторых, дополнительные мощности по приему сжиженного газа возникают в Германии - скоро заработает первый терминал. Ну и, в-третьих, когда посчитали все, что получается, то выяснилось, что население Европы никакой особой беды не испытает.
Европейский союз достиг своей цели по заполнению хранилищ газа - в среднем на 80 процентов — на два месяца раньше намеченного срока. Как уточняет Bloomberg,к 27 августа запасы газа были пополнены почти на 100 процентов в Польше, полностью газовые хранилища были заполнены в Португалии. Итальянское хранилище было заполнено на 81 процент, венгерское — на 62 процента, а болгарское — на 60 процентов.
Возможно, попросят несколько снизить градус-другой температуры в жилищах. Несколько будет снижена активность предприятий, которые сильно зависят от поставок газа. Но вот мы видим, что в нескольких странах уже идет субсидирование и налоговое, и прямое из бюджетов таких предприятий. Выделяются миллиарды евро на то, чтобы поддержать промышленность в тяжелое время. Так что если прикинуть весь баланс газа и чрезвычайные программы, которые принимаются по преодолению дефицита, то можно уже с оптимизмом смотреть в будущее.
Тем не менее счета за газ растут в разы?
Цены растут по трем причинам. Если прошлой зимой кризис с повышением цен на газ был вызван объективными рыночными обстоятельствами. В Азии возник дефицит, повысились цены на газ, после этого Европе пришлось повышать цены, чтобы перебить азиатские и перетянуть на европейский континент поставки сжиженного газа. Потом к ним подключился "Газпром" со своим искусственным дефицитом в поставках и в наполнении хранилищ.
А сейчас работают три фактора. Во-первых, "Газпром" сократил поставки в Европу до минимума, и есть вероятность, что он вообще прекратит поставки, если не считать «Турецкого потока». Из-за этого Европа опять старается перебить цены, которые существуют в Азии, чтобы перетянуть на себя поставки сжиженного газа.
Газовое хранилище в земле Нижняя Саксония (ФРГ). Фото Lars Klemmer/DPA/Scanpix/LETA
Второй фактор - это искусственное нагнетание напряженности, пропаганда. Старается газпромовское лобби, агенты "Газпрома" везде делают заявления, что все - конец света, замерзнем! Это тоже толкает цены вверх.
И третий фактор - под влиянием этих пропагандистских атак идет активная спекуляция всякими фьючерсами и прочими деривативами от цен на газ на различных биржах. На этих биржах в Европе только 20 процентов тех, кто реально продает и покупает газ, 80 процентов - это финансовые спекулянты, которые торгуют этими бумажками. Нагнетая цены этих бумажек, они нагнетают цены [на газ]. Если раньше на каком-нибудь хабе, торговой площадке в Нидерландах, например, определялась цена газа на основе спроса и предложения, то сейчас там фактически работает биржа с финансовыми инструментами - фьючерсными контрактами, там активно работают спекулянты.
-Вы говорили в интервью Марку Фейгину недавно, что Северная Европа не соединена с Испанией и Португалией, которые имеют целый рад терминалов по приему сжиженного газа. Европейские газовые сети вообще объединены? Страны способны перебрасывать друг другу газ в случае возникновения дефицита?
- Там идут два крошечных газопровода через страну Басков во Францию и был проект расширения тоже крошечной ниточки в другом районе - на востоке Пиренеев. Он в 2019 году заглох. Были грандиозные проекты соединения Пиренейского полуострова, но все их зарубили Германия и Франция, которые не хотели участия Испании и Португалии в этих проектах. Одновременно они зарубили проекты соединения электрических сетей этих стран с европейскими. Это, конечно, расстроило испанцев и португальцев. У них есть прекрасные терминалы по приему сжиженного газа, они себя обеспечивают и могли бы вполне поделиться с остальной Европой. Сейчас этот проект возник снова. Но его тормозом снова выступает Франция, которая не понимает, зачем ей хлопотать за Германию, Австрию и центральноевропейские государства и становиться транзитным государством для стран Пиренейского полуострова.
-Так могут ли страны Европы перебрасывать газ друг другу?
-Многие страны уже соединены, но, чтобы все имели такую возможность, нужно строить еще интерконнекторы. Только что, на днях, открыли новый интерконнектор между Польшей и Словакией. Закончилась работа над интерконнектором между Грецией и Болгарией. Примерно 14 или 15 таких интерконнекторов еще надо построить, чтобы была физическая возможность эффективно перебрасывать объемы газа у всех европейских стран. Их сейчас не хватает в Европе, хотя рекомендации такие были уже давно.
Еще в 2009 и в 2012 году экспертные группы по поручению Еврокомиссии работали и давали такие рекомендации. Рекомендовали также составить план общеевропейский реакции на чрезвычайные обстоятельства, на дефицит газа, чтобы в случае, если "Газпром" отключит газ вообще, по плану перебрасывать газовые потоки. Этот план никто не составлял. Вместо этого отдельные страны в очень-очень редких случаях заключили соглашения о таком сотрудничестве. Вот недавно такое соглашение заключили Германия и Словакия. Но это единичные случаи. Чтобы общеевропейский план переброски газовых потоков возник, у Европейского союза политической воли просто не хватает.
-Возможно ли перепрофилировать европейские котельные и электростанции на мазут и уголь?
-Это неэффективно, экологически вредно, но возможно. Я просто не могу сказать, в каких объемах это возожно, я просто не знаю. Но я могу предостеречь от возможного оптимизма по поводу такого перевода, потому что с марта 2023 года поток нефтепродуктов из России в ЕС тоже прекратится в связи с шестым пакетом санкций. И, соответственно, никакого мазута, прямогонного бензина, топочного мазута из России больше не будет. Да, Россия пострадает, но возможно возникновение дефицита таких вот топочных нефтепродуктов.
-Эксперты Йельского университета говорят, что нефти на рынке сейчас уже больше, чем ее было до войны, поэтому никакого кризиса на нефтяном рынке не будет. Получается, это не так?
-Никакого дефицита сейчас нету. Это констатация факта. Примерно даже учли и уход России. Уход России с рынка сырой нефти довольно легко учесть, но есть перекос в сторону экспорта нефтепродуктов из России, особенно тех, который нужны как сырье для нефтехимии, и, попросту говоря, того самого мазута. На его производство работают многие нефтеперерабатывающие заводы в России. Да им придется заткнуться, добыча нефти в России упадет. Но Европа может недополучить нефтепродукты, и на этом рынке может возникнуть дефицит.
-Можно ли спрогнозировать цены на газ зимой?
-Я не стал бы этого делать. Тут возможны фантастические сценарии. Вот возьмет Евросоюз, например, и резко ограничит объемы торговли фьючерными контрактами на газовых биржах. Вот скажет: ежедневно не больше такого-то объема можно продавать-покупать.
-Административные возможности у ЕС есть для этого?
-Какие-то есть, да. Можно такую вещь сделать. Хотя бы один фактор нейтрализовать. Фактор пропаганды уже в значительной степени погашен. Пошли более-менее здравые высказывания, задавили это пропагандистское газпромовское лобби. Паники такой, как еще недавно была, уже нет. Если будут административные меры по ограничению спекуляций на бумажном рынке газа, это будет нейтрализация еще одного фактора. Останется только сокращение поставок "Газпрома". И спокойно в соответствии со спросом и предложением на рынке можно будет работать. Потому что, если мы смотрим, сколько стоит сжиженный газ на берегу в США перед погрузкой на газовоз, и сравниваем его с ценами в Великобритании и Нидерландах, то это ужас какая разница. В США это сейчас чуть больше 9 долларов за 1 млн BTU (Британская тепловая единица, 35,8 миллиона BTU составляют 1000 м3 природного газа - прим. «Спектра»), а в Великобритании - 64 британских фунта. Цена в Европе сейчас абсолютно несправедливая. Она очень сильно зависит от этих спекуляций. Если убрать спекуляции, останется только соревнование по цене с азиатским рынком.
-Но на азиатском рынке ситуация тоже не самая обнадеживающая - цены достаточно высокие...
-Да, но там надо смотреть на Китай. Дело в том, что сейчас у Китая сократился аппетит к приобретению сжиженного газа (аналитики ожидают падение импорта сжиженного газа в Китай на 14 процентов по отношению к уровню прошлого года - прим. «Спектра»). Но если вдруг в Китае в промышленных районах будет холодная зима и нормализация экономической активности с повышением спроса на энергоносители, вот тогда там цены могут повыситься еще больше.
-В июне Израиль, Египет и ЕС подписали соглашение о поставках сжиженного природного газа из Египта в ЕС. Предполагаются поставки с кипрских месторождений. Могут ли они оказать влияние на рынок сейчас?
-Не думаю. Не знаю, сколько времени египтянам потребуется, чтобы начать. Французы говорили, что им потребуется два года, чтобы начать поставки с Кипра, но я думаю, им нужно больше времени. Возможно усиление поставок из Алжира во Францию и Италию (Алжир занимает 11-е место в мире по запасам натурального газа. 28 августа стало известно, что Франция и Алжир обсуждают 50-процентное увеличение поставок природного газа - прим. «Спектра»). У Италии есть интерконнектор на севере. Она получает еще и азербайджанский газ через Турцию, Грецию и Албанию. Так что возможности для диверсификации поставок на этом направлении есть
-Что в итоге можно резюмировать?
-Будет тяжело. Европейским правительствам придется потратить очень много денег на субсидирование промышленности и на субсидирование, судя по всему, населения. Но никто не замерзнет. Если раньше говорили, что в Германии наступает рецессия и будет спад ВВП из-за цен на газ в следующем году, то сейчас прогнозы совсем другие - нет не будет спада ВВП, справится и экономика Германии.
(экономисты все же опасаются рецессии в Германии, а Бундесбанк в августе счел ее все более вероятной — прим. «Спектра»).
Как Европейские страны помогают компаниям и гражданам справиться с ростом цен на энергию:
Агентство Reuters составило обзор мер по поддержке бизнеса и населения в связи с ростом цен на газ в Европе, вызванным нападением России на Украину.
Европейский Союз в целом
Правила ЕС позволяют странам альянса принимать экстраординарные меры для защиты потребителей от резкого роста цен. В июле руководство ЕС обратилось к правительствам 27 стран-членов союза с просьбой добровольно сократить потребление газа на 15 процентов этой зимой, заявив, что возможно введение обязательных сокращений.
Болгария
Ввела скидку в 0,25 левов (0,12 доллара) с литра бензина, дизеля, сжиженного газа и метана с июля до конца года для домохозяйств, а также отменила акциз на натуральный газ, электричество и метан. Болгария, экспортер электроэнергии, также сохранила регулирование цен на электроэнергию, проиндексировав их в июле лишь на 3,4 процента.
Венгрия
Власти попытались ограничить цену на топливо, что привело к дефициту и отмене ряда ограничений. Из-за роста цен на электроэнергию правительству пришлось отменить многолетние ограничения цен на коммунальные услуги, установить лимит субсидируемого потребления на страновом уровне со взиманием платы по рыночному тарифу за потребление сверх лимита. Правительство Виктора Орбана также ввело запрет на экспорт топлива и ослабило регулирование лестной отрасли, чтобы увеличить добычу дров и щепы.
Германия
Работающие граждане, уплачивающие подоходный налог, получат скидку на счета за энергию в 300 евро. Семьи с детьми также получат единоразовый бонус в размере 100 евро на ребенка. для малоимущих бонус будет выше в два раза. В течение нескольких лет на реновацию старых зданий ежегодно будет выделяться от 12 до 13 миллиардов евро будут ежегодно выделяться на реновацию старых зданий. Тем не менее германские домохозяйства заплатят за газ в среднем каждое на 500 евро больше, чем в прошлом году, чтобы покрыть сбор, введенный для покрытия расходов инфраструктурных компаний на переключение с российских на другие источники натурального газа. Сбор будет взиматься с октября 2023 по апрель 2024.
Греция
Еще с осени 2021 года страна потратила около 8 миллиардов евро на энергетические субсидии. С сентября 2022 года субсидии на оплату счетов за энергию будут увеличены вдвое до 1,9 миллиарда евро. Субсидии покроют до 94 процентов роста цен для домохозяйств и 89 процентов - для малых и средних предприятий. Греция также фактически ввела регулирование цен на электроэнергию, снизив их до себестоимости.
Дания
В июне 2022 года законодатели выделили 3,1 миллиард датских крон (439 миллионов долларов) на поддержку старших групп населения, чтобы амортизировать рост инфляции и растущие цены на электроэнергию. Ранее парламент выделил 2 миллиарда крон (288 миллионов долларов) для 419 000 домохозяйств, более всего пострадавших от роста цен электричество.
Испания
Правительство с целью снижения цен намерено субсидировать расходы производителей электроэнергии до 31 мая 2023 года. Также было принято решение снизить налоги и выделить 16 миллиардов евро на прямую помощь и льготные кредиты компаниям и домохозяйствам с целью сокращения их расходов на энергию.
Италия
Правительство одобрило пакет помощи в размере 17 миллиардов евро для защиты предприятий и домохозяйств от роста цен на электроэнергию и топливо. Ранее был принят пакет мер объемом 35 миллиардов евро. Италия также намерена ввести фактически государственное регулирование потребительских цен на электричество и газ до апреля 2023 года.
Нидерланды
Снизили налоги для 8 миллионов домохозяйств.
Норвегия
Норвегия субсидирует расходы домохозяйств на электроэнергию с декабря 2021 года. Сейчас субсидии покрывают 80 процентов таких расходов при превышении определенного порога. С сентября размер субсидий вырастет до 90 процентов. Действие этой меры продлено до 2023 года.
Польша
Анонсировала снижение налогов на электроэнергию, бензин, продовольствие, а также выплаты для граждан. Госрегулирование цен на газ для домохозяйств, школ и больниц продлено до 2027 года. В июле было принято решение о выплатах домохозяйствам в размере 3,000 злотых (648 долларов) на покупку угля. Всего на субсидирование расходов на энергоносители будет выделено 50 миллиардов злотых (10,6 млрд долларов США по нынешнему курсу).
Румыния
Румынское правительство намерено субсидировать расходы домохозяйств на энергоносители до марта 2023 года. По его подсчетам, объем субсидий составит 14,5 миллиарда леев (3,27 миллиарда долларов). Однако, по подсчетам аналитиков, этот объем может превысить 10 миллиардов евро.
Франция
Франция приняла решения проиндексировать цены на электричество не более чем на 4 процента. Для достижения этой цели французский производитель электричества увеличит выработку атомных электростанций.
Всего на поддержку предприятий, столкнувшихся с ростом цен на энергоносители, выделено 25,26 миллиарда евро.
Великобритания
В мае правительство выделило 15 миллиардов фунтов для поддержки домохозяйств. С октября каждое домохозяйство получит скидку в 400 фунтов на оплату счетов на энергию. Более 8 миллионов хозяйств с низкими доходами получат единоразовую поддержку в размере 650 фунтов. Дополнительные меры поддержки предусмотрены для пенсионеров и инвалидов.